红利实现率的秘密，藏不住了

说起增额寿，目前主要就两种：有分红的，没分红的。很多朋友对这俩的简单认知就是，没分红的，是固收型的传统增额寿，好产品回报能接近 3% （保证能拿）；有分红拿的增额寿，保证能拿的回报会低一些，只能接近 2.5%

<section style="text-align: center"><img src="/api/reviews/image?src=https%3A%2F%2Fmmbiz.qpic.cn%2Fmmbiz_jpg%2FTCogyRTMEicf0YBXZApo78gOoyoicAGb2OGSQts3d2EPy5BGEVicyTibicibgPia4ryCmgfgRic3z1ZZ2QVO83ESNcDVoQ%2F640%3Fwx_fmt%3Djpeg%26from%3Dappmsg" data-origin="https://mmbiz.qpic.cn/mmbiz_jpg/TCogyRTMEicf0YBXZApo78gOoyoicAGb2OGSQts3d2EPy5BGEVicyTibicibgPia4ryCmgfgRic3z1ZZ2QVO83ESNcDVoQ/640?wx_fmt=jpeg&from=appmsg" alt="懂保爷测评配图" loading="lazy" /></section><section > </section>说起增额寿，目前主要就两种：有分红的，没分红的。 很多朋友对这俩的简单认知就是， 没分红的，是固收型的传统增额寿，好产品回报能接近3%（保证能拿）； 有分红拿的增额寿，保证能拿的回报会低一些，只能接近2.5%， 但加上分红，可以轻松胜过传统增额寿，回报能到3.5%-4%，甚至更高。 考虑到分红的不确定性，问题就来了： 分红型增额寿，它的红利实现率达成多少，才能“稳赢”传统增额寿？ 这个问题，我们今天来一探究竟。 一、 鉴于单一产品之间，可能存在的悬殊差距。 公平起见，我这里挑选了4款有代表性的增额产品。 回报较好的分红增额寿（A1），回报一般的分红增额寿（A2）； 以及回报较好的传统增额寿（B1），回报一般的传统增额寿（B2）。 先来看看几款产品的保证回报，即0分红，及预期红利回报对比： <img src="/api/reviews/image?src=https%3A%2F%2Fmmbiz.qpic.cn%2Fmmbiz_png%2FTCogyRTMEiceG7iaAMjzNjznlJd0rQYqG85pmV0n8CGeAhcUwKBHQMsah72cUbWzTiaGE4aibnJht3xibLxUWh7kmew%2F640%3Fwx_fmt%3Dpng%26from%3Dappmsg" data-origin="https://mmbiz.qpic.cn/mmbiz_png/TCogyRTMEiceG7iaAMjzNjznlJd0rQYqG85pmV0n8CGeAhcUwKBHQMsah72cUbWzTiaGE4aibnJht3xibLxUWh7kmew/640?wx_fmt=png&from=appmsg" alt="懂保爷测评配图" loading="lazy" /> 这个没啥好说的， 作为分红增额寿的核心，有分红和没分红是两个极端。 0分红的情况下，对比传统增额寿，实际就是落毛的凤凰不如鸡。 不过我们要讨论的也不是这个。 而是基于悲观预期，看看分红没达成100%时，掉多少才会比传统增额寿低。 <section >二、</section><section > </section>继续来看数据，我给当前分红增额寿里的好产品A1款，做了4个档次的达成率对比。 红利实现率分别是：35%、50%、65%、80% <img src="/api/reviews/image?src=https%3A%2F%2Fmmbiz.qpic.cn%2Fmmbiz_png%2FTCogyRTMEiceG7iaAMjzNjznlJd0rQYqG8EReQFfKD2Fw32xZZQzeKOrHWWXMgk7iaagX0XCVWYg00aO421a73NHw%2F640%3Fwx_fmt%3Dpng%26from%3Dappmsg" data-origin="https://mmbiz.qpic.cn/mmbiz_png/TCogyRTMEiceG7iaAMjzNjznlJd0rQYqG8EReQFfKD2Fw32xZZQzeKOrHWWXMgk7iaagX0XCVWYg00aO421a73NHw/640?wx_fmt=png&from=appmsg" alt="懂保爷测评配图" loading="lazy" /> 结果可以说很明显， 即便红利实现率未达成100%，A1款也不见得比传统增额寿差。 80%实现率IRR能突破3.5%； 65%实现率IRR能突破3.3%； 50%实现率IRR能突破3.1%； 均高于传统增额寿的回报上限。 即便A1款仅实现了35%的分红水平，其IRR也能达到2.9%+ 足以位列传统增额寿的第一梯队，并胜过市场大多数同类产品。 <section >三、</section> 我们接着来看，当前分红增额寿里表现较差的产品A2款。 实现率同样分为4档演示，和传统增额寿里的好产品B1款、差产品B2款进行对比。 <img src="/api/reviews/image?src=https%3A%2F%2Fmmbiz.qpic.cn%2Fmmbiz_png%2FTCogyRTMEiceG7iaAMjzNjznlJd0rQYqG8GEbKyyQILnRXfnoMeGYwf93SKBibLAfwfF0eJ6SDyUwB3Bdd7sEJMkA%2F640%3Fwx_fmt%3Dpng%26from%3Dappmsg" data-origin="https://mmbiz.qpic.cn/mmbiz_png/TCogyRTMEiceG7iaAMjzNjznlJd0rQYqG8GEbKyyQILnRXfnoMeGYwf93SKBibLAfwfF0eJ6SDyUwB3Bdd7sEJMkA/640?wx_fmt=png&from=appmsg" alt="懂保爷测评配图" loading="lazy" /> A2款结果肯定不比A1，但仍有参考意义。 其80%实现率IRR可突破3.3%； 65%实现率IRR可突破3.1%； 在50%实现率时，IRR降至3%以下。 就数据看，就算是较差的分红增额寿， 在分红实现率只达成一半时，也比买传统增额寿要强了，哪怕买的是很好的传统增额寿。 毕竟占市场大多数的一般传统产品，也就实现率35%左右的A2款水平。 <section >四、</section> 最后来总结下， ① 目前的分红增额寿，无论好坏，红利实现率超50%一定比传统增额寿更好； ② 如果你买的是较好的分红增额寿，达成35%就够了，前提还是和表现较好的传统增额寿比； ③ 真决定买传统增额寿，一定要买好产品，不够拔尖的传统增额寿几乎没有购买价值。 当然，以上结论仅仅是悲观预期。 实际上，国内分红险的红利实现率达成100%，甚至超额达成才是常态。 这点也可以从保险公司披露的红利实现率数据中看到。 很多保险公司做了十来年分红业务，红利实现率就没低于100%过。 即便分红业务做的差的部分保险公司，也极少有低于50%的情况。 就这点看， 在可预见的将来，增额市场都会是分红型的天下了。 <section > </section><section style="color: rgb(34, 34, 34)">有问题，可扫描下图二维码咨询我团队的专业规划老师。</section><section style="color: rgb(34, 34, 34); text-align: center"><img src="/api/reviews/image?src=https%3A%2F%2Fmmbiz.qpic.cn%2Fmmbiz_gif%2FO95eeDepqTOpB6SvNluyC7ibynwMqmmaeYaEESkpsJpZYybXqtHXeYNahSKOQ9dUFW3Eq7ibxWIjmRarPG9x0XKg%2F640%3Fwx_fmt%3Dgif" data-origin="https://mmbiz.qpic.cn/mmbiz_gif/O95eeDepqTOpB6SvNluyC7ibynwMqmmaeYaEESkpsJpZYybXqtHXeYNahSKOQ9dUFW3Eq7ibxWIjmRarPG9x0XKg/640?wx_fmt=gif" alt="懂保爷测评配图" loading="lazy" /></section><section > </section><section ><a target="_blank" href="http://mp.weixin.qq.com/s?__biz=Mzg4NDY2ODE0Mw==&mid=2247496666&idx=1&sn=6ed587679d0f67d166246df32328798f&chksm=cfb6105af8c1994c727f56db310d5591771ba8c785ba443c7d87651a97d11bbdc79541e162d4&scene=21#wechat_redirect" textvalue="为什么选择懂保爷？" linktype="text" imgurl="" imgdata="null" tab="innerlink" style="color: var(--weui-LINK)"></a></section><section style="text-align: center">— END —</section><section></mp-common-profile></section><section style="text-align: left"><img src="/api/reviews/image?src=https%3A%2F%2Fmmbiz.qpic.cn%2Fmmbiz_gif%2FAa1Vn4VNXulDSG3kLWEFl66JYfFHuibDsZwPP3g5romOwOBrEvLdFjc8VUrEoXpQflzzTumnt8dW6vKFReAyKnA%2F640%3Fwx_fmt%3Dgif" data-origin="https://mmbiz.qpic.cn/mmbiz_gif/Aa1Vn4VNXulDSG3kLWEFl66JYfFHuibDsZwPP3g5romOwOBrEvLdFjc8VUrEoXpQflzzTumnt8dW6vKFReAyKnA/640?wx_fmt=gif" alt="懂保爷测评配图" loading="lazy" />    点击阅读原文，查看懂保爷严选【理财、养老、保障】产品汇总</section><section label="Powered by 135editor.com" ><section > </section><section style="text-align: right"><section >如有帮助，帮忙点个在看吧，谢谢！</section></section></section></mp-style-type>

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